證券期貨業(yè)洗錢(qián)

從我國(guó)目前的情況來(lái)看，證券期貨業(yè)的洗錢(qián)行為主要分為兩大類(lèi)：一是利用證券、期貨市場(chǎng)非法利益并進(jìn)行清洗；二是將其他犯罪所得的黑錢(qián)通過(guò)證券期貨市場(chǎng)交易方式進(jìn)行清洗。其主要手段包括：買(mǎi)賣(mài)股票和期貨、內(nèi)幕交易、市場(chǎng)操縱、經(jīng)紀(jì)人高額提成等。

期貨洗錢(qián)方式有采取自成交影響交割結(jié)算價(jià)意圖避稅、采取自成交交易制造虛假持倉(cāng)盈利、對(duì)敲、利用倉(cāng)單業(yè)務(wù)、利用傭金返還、控制他人賬戶(hù)等。

可能有人會(huì)問(wèn)，內(nèi)幕交易和市場(chǎng)操縱不是證券違規(guī)或犯罪，屬于上游犯罪，怎么會(huì)是洗錢(qián)？

事實(shí)上，在證券期貨領(lǐng)域的上游犯罪活動(dòng)（如內(nèi)幕交易和市場(chǎng)操縱）很難與洗錢(qián)活動(dòng)嚴(yán)格分開(kāi)，通過(guò)內(nèi)幕交易和市場(chǎng)操縱的犯罪所得也必然通過(guò)證券期貨市場(chǎng)清洗，所以FATF發(fā)布的《證券業(yè)洗錢(qián)和恐怖融資類(lèi)型報(bào)告》中，仍把內(nèi)幕交易、市場(chǎng)操縱和證券詐騙作為證券業(yè)洗錢(qián)的三大主要類(lèi)型。因此，在分析證券期貨洗錢(qián)活動(dòng)時(shí)，要跳出“狹義洗錢(qián)”的圈子，把上游犯罪和洗錢(qián)活動(dòng)聯(lián)系在一起分析；就像在銀行反洗錢(qián)領(lǐng)域中，要把洗錢(qián)和毒品、走私、腐敗等上游犯罪聯(lián)系在一起分析。

期貨洗錢(qián)關(guān)注點(diǎn)

利用期貨市場(chǎng)洗錢(qián)的技術(shù)含量比較高，隱蔽性更強(qiáng)。實(shí)踐中，洗錢(qián)分子通過(guò)期貨市場(chǎng)洗錢(qián)手法：

第一，資金賬戶(hù)過(guò)渡。洗錢(qián)分子將黑錢(qián)轉(zhuǎn)入期貨賬戶(hù)，但不進(jìn)行或很少進(jìn)行期貨交易，而是利用期貨資金賬戶(hù)過(guò)渡非法資金。過(guò)一段時(shí)間后，再將黑錢(qián)出金，這樣就能達(dá)到資金來(lái)源于期貨交易的假象。這種期貨洗錢(qián)的方法比較簡(jiǎn)單、直接。可疑交易特征如下：

交易賬戶(hù)基本閑置，資金賬戶(hù)流量較大。

第二，單一合約雙向操作。洗錢(qián)分子將黑錢(qián)轉(zhuǎn)入期貨賬戶(hù)后，以同一期貨合約為標(biāo)的，頻繁進(jìn)行大致相同價(jià)位的雙向操作然后轉(zhuǎn)出資金。雖然會(huì)造成一定的損失（傭金），但能達(dá)到資金來(lái)源于期貨交易的假象。這種期貨洗錢(qián)手法的可疑交易特征如下：

客戶(hù)不以盈利為目的，頻繁非理性交易。

賬戶(hù)在某一價(jià)格開(kāi)倉(cāng)后，迅速以大致相同價(jià)格平倉(cāng)。

第三，正常交易后出金。洗錢(qián)分子將非法資金轉(zhuǎn)入期貨市場(chǎng)后，進(jìn)行正常交易，經(jīng)過(guò)較長(zhǎng)時(shí)間潛伏后轉(zhuǎn)出資金。這種手法非常隱蔽，從期貨交易本身幾乎無(wú)法識(shí)別，使用這種洗錢(qián)手法的洗錢(qián)分子往往有較長(zhǎng)的期貨炒作歷史，比較熟悉期貨市場(chǎng)，因而可以更深地隱藏非法所得。實(shí)踐應(yīng)關(guān)注：

異地開(kāi)戶(hù)。期貨投資是比較大的個(gè)人金融活動(dòng)，一般情況下客戶(hù)都會(huì)選擇在本地期貨公司開(kāi)戶(hù)，持異地身份證開(kāi)戶(hù)或到異地開(kāi)戶(hù)與一般客戶(hù)的偏好不符。

特殊身份或行業(yè)。開(kāi)戶(hù)人均有特殊身份，如公務(wù)員、單位會(huì)計(jì)等能夠掌握銀行票據(jù)的人員；或者所屬單位屬于能夠提供、服務(wù)的性質(zhì)，該行業(yè)往往有銀行票據(jù)結(jié)算習(xí)慣。得到現(xiàn)金能快速投入期貨賬戶(hù)操作。

??客戶(hù)有炒期貨歷史。一般沒(méi)有炒作期貨經(jīng)驗(yàn)的洗錢(qián)分子，不會(huì)輕易選擇期貨洗錢(qián)。這時(shí)就需要跟其以往的交易習(xí)慣比較，如果客戶(hù)平時(shí)交易規(guī)模不大，突然出現(xiàn)大宗交易，或者資金流量與客戶(hù)不符，這時(shí)就要引起關(guān)注。

第四，對(duì)敲。對(duì)敲交易的交易雙方按事先約定好的時(shí)間、價(jià)格和方式進(jìn)行的互為對(duì)手的期貨交易，是期貨市場(chǎng)上典型的違規(guī)行為。以下幾個(gè)識(shí)別點(diǎn)請(qǐng)關(guān)注：

關(guān)聯(lián)賬戶(hù)。關(guān)聯(lián)賬戶(hù)存在同一個(gè)控制的可能，同時(shí)控制多個(gè)賬戶(hù)是對(duì)敲的前提。實(shí)踐中，重點(diǎn)關(guān)注具有相同開(kāi)戶(hù)特征的賬戶(hù)。如是個(gè)人客戶(hù)，看看住所地、工作單位、籍貫、聯(lián)系方式等是否相同或相關(guān)聯(lián)；如是單位客戶(hù)，則看看法定代表人、經(jīng)營(yíng)范圍、地址、聯(lián)系方式等是否相同或相關(guān)聯(lián)。

關(guān)聯(lián)交易。關(guān)聯(lián)賬戶(hù)除了從開(kāi)戶(hù)資料判斷外，更重要的是看交易是否有關(guān)聯(lián)。賬戶(hù)之間的成交量（特別是輕倉(cāng)合約成交量）遠(yuǎn)高于其他賬戶(hù)之間的成交量；交易量突然放大且集中出現(xiàn)在個(gè)別賬戶(hù)。

輕倉(cāng)合約交易數(shù)量偏大。洗錢(qián)分子選擇對(duì)敲，嘴忌諱的就是被不相干的客戶(hù)干擾，熱門(mén)合約很難選擇合適價(jià)位，他們往往選擇交易清淡、交易量少、持倉(cāng)量少的輕倉(cāng)合約作為對(duì)敲標(biāo)的。

賬戶(hù)非理性交易過(guò)多。如賬戶(hù)盈利超常，即長(zhǎng)期連續(xù)盈利或長(zhǎng)期連續(xù)虧損；賬戶(hù)合約的成交價(jià)格異常，明顯偏離于市場(chǎng)預(yù)期；賬戶(hù)建倉(cāng)后，無(wú)心持有，迅速平倉(cāng)等。

新型洗錢(qián)案例

一、信用卡套現(xiàn)

山西忻州大學(xué)生關(guān)某，辦理2張信用卡，額度不足1000元。前往武漢市與非法套現(xiàn)團(tuán)伙通過(guò)虛構(gòu)交易非法套現(xiàn)22萬(wàn)元，扣除給團(tuán)伙55%的高額手續(xù)費(fèi)后，只拿到了67500元。關(guān)某卻因涉嫌犯罪已被忻州警方逮捕。

二、貪官的彩票生意

貪官?gòu)埬扯啻芜M(jìn)行權(quán)力尋租，收受巨額賄賂。張某向彩票投注站老板獲知中獎(jiǎng)人，用贓款買(mǎi)下中獎(jiǎng)彩票，后由配偶兌獎(jiǎng)。張某被檢察機(jī)關(guān)以受賄罪起訴，其配偶因洗錢(qián)罪面臨法律制裁。

三、比特幣交易平臺(tái)人間蒸發(fā)

喬某看好比特幣行情，通過(guò)第三方支付向國(guó)內(nèi)某比特幣交易平臺(tái)賬戶(hù)充值9萬(wàn)元，用以買(mǎi)賣(mài)比特幣。該平臺(tái)上線以來(lái)，管理者以10倍杠桿回報(bào)為誘餌吸引4000多名會(huì)員加入。該平臺(tái)賬戶(hù)可以充值人民幣和比特幣，會(huì)員可以進(jìn)行投資，網(wǎng)上交易平臺(tái)則從中賺取手續(xù)費(fèi)。某日，喬某發(fā)現(xiàn)異常，該平臺(tái)無(wú)法正常訪問(wèn)，賬戶(hù)資金無(wú)法轉(zhuǎn)出。原來(lái)該交易平臺(tái)管理者劉某、金某、黃某將會(huì)員的錢(qián)通過(guò)多張銀行卡轉(zhuǎn)賬套現(xiàn)，用以購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)、消費(fèi)、賭博等。